Indonesia imposed a 10% value-added tax on sales by technology firms including Amazon, Netflix, Spotify and Google on Tuesday, as spending patterns shift with increased remote working as a result of the coronavirus crisis, which has hit state finances.
The Southeast Asian country's tax office said in a statement that it had already assigned tax identification numbers to Amazon Web Services, Netflix, Spotify and Alphabet's Google for its Google Asia Pacific, Google Ireland, and Google LLC units.
Indonesia, the world's fourth most populous country with a population of nearly 270 million, is experiencing a boom in its digital economy which is expected to reach $130 billion by 2025, a study by Google, Temasek Holdings and Bain & Company predicts.
It expects a 13% yearly drop in state revenue this year as the pandemic hits business activity, which combined with nearly $50 billion for the fight against the coronavirus is forecast to more than triple its 2020 budget deficit.
Under the new rules, non-resident foreign firms which sell digital products and services in Indonesia worth at least 600 million rupiah ($41,667) a year or which generate yearly traffic from at least 12,000 users will be required to pay the 10% VAT.
"The tax office will continue to communicate with relevant businesses abroad ... the number of companies assigned to apply VAT for digital products will likely increase," tax office spokesman Hestu Yoga Saksama said.
A Netflix spokesman told Reuters that it would comply.
"It is for governments to decide the rules on VAT and in every country we operate, Netflix respects those rules."
Amazon Web Services, Google, and Spotify did not immediately respond to requests for comment.
The United States Trade Representative office has launched an investigation into Indonesia and other countries for adopting or considering Digital Services Taxes, but Indonesian Finance Minister Sri Muyani Indrawati said the VAT move was not part of this.
Reuters
Tue Jul 07 2020
A 3D printed Google logo is seen in this illustration taken April 12, 2020. REUTERS/Dado Ruvic/Illustration
PM Lee akan hadir Pemukiman Pemimpin Singapura-Indonesia di Bogor
Ini merupakan permukiman ketujuh dihadiri Lee dan Pemukiman Pemimpin terakhir dengan Joko Widodo yang lebih dikenali sebagai Jokowi.
Strok haba: Kerajaan Thailand nasihatkan kumpulan berisiko tinggi supaya tidak keluar rumah
Kanak-kanak, pesakit dan golongan tua diingatkan mengelak daripada terlibat dalam aktiviti di luar bangunan selepas strok haba meragut sekurang-kurangnya 30 nyawa di Thailand.
KKM kekal keputusan pinda Akta Perubatan 1971
KKM kekal dengan keputusan untuk meminda Akta 50 bagi menangani jurang antara PPP dan Program Sarjana Perubatan tempatan biarpun mendapat bantahan sesetengah pihak.
Malaysia-China bincang perkukuh kerjasama sektor pendidikan tinggi
Sempena sambutan Ulang Tahun ke-50 Hubungan Diplomatik, Malaysia dan China bincang inisiatif strategik perluas dan perkukuh jalinan kerjasama sektor pendidikan tinggi.
Freedom Flotilla to Gaza: Semua delegasi diminta pulang, FFC akan maklumkan tarikh baharu misi
Freedom Flotilla Coalition tidak dapat meneruskan misi penghantaran bantuan ke Gaza untuk kali ini.
Biden rancang untuk berdebat dengan Trump
Sebelum ini, Biden tidak komited untuk berdebat dengan lawannya, Trump.
Pesta Kaamatan 2024 dilancar pada 1 Mei di Ranau, Sabah
Sambutan perayaan Pesta Kaamatan 2024 akan dilancarkan pada 1 Mei di Ranau dan diadakan sambutan di peringkat daerah, di Sarawak dan Semenanjung.
Khairulnizam layak ke Sukan Olimpik Paris 2024
Khairulnizam Mohd Afendy sah akan mengiringi Nur Shazrin Mohd Latif ke Sukan Olimpik Paris 2024, juga merupakan penampilan keempat berturut-turut di temasya berprestij itu.
Musibah banjir buka peluang 'rezeki lebih' usahawan F&B melalui IPR
Musibah banjir yang melanda Johor tahun lepas membuka peluang rezeki baharu kepada usahawan makanan dan minuman, Haida Abdul Rahman.
Mohd Azizulhasni tekad dikalungkan pingat emas di Paris
Azizulhasni tekad untuk 'dikalungkan' pingat emas pertama Malaysia di Sukan Olimpik Paris 2024 pada penampilan terakhirnya di temasya itu.
NVIDIA pintas Amazon sebagai syarikat kelima paling bernilai di dunia
Nilai pasaran NVIDIA mencecah $1.78 trilion (RM 8.52 trilion) selepas pasaran saham ditutup berbanding Amazon dengan nilai $1.75 trilion (RM 8.37 trilion).
Amazon perkenal chatbot beli-belah AI 'Rufus'
Rufus masih di peringkat ujian beta dalam kelompok pengguna kecil di AS, sebelum dilancarkan lebih meluas pada minggu akan datang.
Amazon lancar cip Trainium2, Graviton4 untuk latihan AI serta pelayar data
Trainium2 direka untuk mempercepatkan proses latihan model sehingga empat kali lebih pantas berbanding cip generasi pertama.
Amazon bakal aktifkan AWS Region di Malaysia pada 2024
AWS Region membolehkan pelbagai data berkaitan disimpan di Malaysia, dan pada masa sama menawarkan kadar pendam rendah (low-latency rate) untuk perkhidmatan yang digunakan dalam negara.
12 maut dalam nahas pesawat di Amazon Brazil
Sekurang-kurangnya 12 orang, termasuk seorang bayi, maut apabila pesawat ringan yang mereka naiki terhempas di negeri Acre di barat laut Brazil.
Amazon lancar dua satelit, mahu saingi Starlink milik Elon Musk
Projek Kuiper menyediakan "jalur lebar yang pantas dan mampu milik kepada komuniti yang tidak dilayan dan kurang dilayan di seluruh dunia."
Lebih dari 100 ikan lumba-lumba mati akibat kemarau teruk
Kejadian ini menimbulkan kebimbangan pihak berkuasa dan penyelidik terhadap ekosistem alam di Amazon yang semakin terancam.
Sepanyol denda Apple, Amazon AS$217.8 juta kerana amalan antipersaingan
Amazon dan Apple juga menyekat keupayaan jenama lain bersaing dengan Apple untuk memperoleh ruang pengiklanan di laman Amazon di Sepanyol.
Amazon cabar peraturan kandungan digital EU
Syarikat gergasi dalam talian Amerika Syarikat (AS) Amazon mencabar penyertaannya dalam senarai syarikat yang dikenakan peraturan yang lebih sukar di Kesatuan Eropah.
Amazon tambah pelaburan berjumlah US$15 bilion di India
Gergasi e-dagang Amazon pada Sabtu mengumumkan rancangan meningkatkan pelaburan sebanyak US$15 bilion di India, menjadikan jumlah pelaburan di negara itu kepada US$26 bilion, lapor Xinhua.